Alexandra Lamy navštěvovala konzervatoř v Nîmes a Cours Florent. V roce 1995 získala roli v TV sitcomu LA CROISIÈRE FOLL'AMOUR. V letech 1999-2003 zazážila po boku Jeana Dujardina v původem kanadské TV komediální sérii UN GARS, UNE FILLE, která byla ve Francii velmi oblíbená a proslavila ji. S Dujardinem zde ztvárnili postavy Jeana a Alexandry alias Loulou (Dujardin) a Chouchou (Lamy), které nakonec skončí jako pár, stejně jako oba herci po skončení natáčení. Dále se Alexandra Lamy věnovala především divadlu a televizní produkci. V roce 2004 byla nominována na cenu Molières v kategorii ženský herecký objev za svůj výkon ve hře Théorbe.
Alexandra je starší sestrou herečky Audrey Lamy. Z manželství s původem švýcarským hercem Thomasem Jouannetem (trvalo v letech 1995-2003) má dceru Chloé (1997). V roce 2009 se provdala za Jeana Dujardina.